5年前の新型コロナウイルス感染症の最中、私はラウンドロビンを中心としたライブベッティング戦略に熱心に取り組んでいました。 これは、特定のXレッグパーレイのすべての順列を簡単にヘッジできるパーレイ商品です。 例として、チーム A、B、C の 3 レグ パーレイを使用します...ラウンドロビンは、3レッグパーレーにXの金額、2レッグパーレイのコンボの両方にYの金額、1つの結果のそれぞれにZの金額を置く賭けです。6〜10レッグパーレイでやるのが好きでした。 ゲームに臨む際に方向性は考えられていても、最初のエントリーからのスイングを意図的に利用しようとすると、ライブベッティングを使用すると、ほとんどのゲームの結果について基本的にアンビバレントなポジションを作り出すことができますが、最終的に特定の組み合わせがまとまった場合、露出が大きくなることがわかりました。 もちろん、この莫大なリターンは従来のパーレイ構造に起因しており、従来の予測市場では再現するのが困難です。 その部分が具体的にどのように解決されるかはわかりませんが、このモデルが予測市場の時代にどのように現れるかについてよく考えていることに気づきました。 これらの市場の中立的な参加者として流動性を提供し、すべての異なるPM間で価格のバランスをとり、チップがどこに落ちても利益が得られるポジションを作ろうとすることには、十分な資金があると思います。そのためには、市場の表面積を増やす必要があると思います。同じ方法でパーレイを行うことはできないかもしれませんが、たまたま相互に関連する個々の市場でさまざまなポジションを取ることができ、それらのイベントをライブベッティングすることから生じるボラティリティの関数としてエクスポージャーのバランスを再調整することができます。 おそらく、これらの莫大なリターンが圧縮される世界に翻訳されますが、それでも追求するのに十分な魅力があると思います。 これについて誰かが考えを持っているかどうか興味があります