Hedge-rahastot eivät ole koskaan olleet näin laskuhaluisia Yhdysvaltojen ohjelmistoosakkeisiin: Hedge-rahastojen lyhytaikainen altistus Yhdysvaltain ohjelmisto- ja palveluosakkeisiin on noussut ennätykselliseen 3,8 prosenttiin. Lyhyt altistus on kasvanut +90 % vuodesta 2022 lähtien. Vertailun vuoksi vuoden 2019 pohja oli 1,6 %, kun taas edellinen huippu vuonna 2021 oli 3,2 %. Tämän seurauksena hedge-rahastojen long-short -suhde sektorilla on laskenut kaikkien aikojen alimmalle tasolle 1,15 vuoden 2021 huipusta 4,74. Lisäksi rahastot ovat alipainotettuja ohjelmisto- ja palveluosakkeita verrattuna Russell 3000:een ennätykselliset -6,8 prosenttiyksikköä, kun se vuonna 2023 oli +7,0 pistettä. Onko ohjelmistossa lyhytaikainen ongelma?