доброе утро, манифестируем апвембер 🙏

Недавние колебания на рынке привели к некоторому снижению стратегий с токенами доходности, поэтому мы решили написать подробное объяснение, почему это произошло. gETH понес наибольшие потери 3 ноября из-за выхода позиции за пределы диапазона. Он использует широкий диапазон (40% вверх, 40% вниз) с предыдущим нижним пределом около ~$3350. Эти стратегии имеют снижение в пределах диапазона, но если они возвращаются к среднему значению, снижение исчезает. К сожалению, ETH вышел за пределы диапазона еще на 5% до $3200 перед окном ребалансировки. gUSDT понес меньшие потери около 2%, так как он также вышел за пределы диапазона 2 ноября, когда ETH упал с $3800 до $3100 всего за несколько дней. Нижний предел предыдущего диапазона составлял около 3700, но цена была довольно близка к концу диапазона, когда она была ребалансирована около ~$3600. С тех пор gUSDT уже восстановил часть потерь. Почему gUSDT показывает лучшие результаты, чем gETH? Вот причины этого. 1️⃣ Знаменатель остается прежним (USDT стабильный против ETH переменного), что означает, что для одного и того же диапазона доходность, как правило, выше. 2️⃣ gETH была первой запущенной стратегией и имела более широкий диапазон. gUSDT имеет более узкий диапазон +-20%, который, похоже, является наиболее капиталоемким для статического диапазона. Что будет дальше? Мы скорректируем все токены доходности, чтобы использовать аналогичный диапазон, как у gUSDT, вместе с другими улучшениями эффективности, упомянутыми ранее. Помните, что эти стратегии являются дельта-нейтральными, но имеют короткую волатильность, что может привести к снижению. Команда усердно работает над расширением эффективности и полезности GammaSwap. Скоро будет больше.